Option ट्रेडिंग गुंतवणूकदारांसाठी गतिमान मार्ग ऑफर करते, परंतु त्यात अनेक अव्हांने असतात. या लेखात आम्ही Option Buyers साठी तोटा ठरणाऱ्या सामान्य अडचणींचा शोध घेतो आणि जोखीम कमी करण्यासाठी आणि नफा वाढवण्यासाठी व्यावहारिक धोरणे प्रदान करतो.
Option Buyers ना तोटा सहन करावा लागतो याचे एक प्राथमिक कारण म्हणजे वेळेची अथक वाटचाल. Option contracts ची आयुर्मान मर्यादित असते आणि जसजसे ते कालबाह्यतेकडे येतात तसतसे ते वेळेच्या क्षय मुळे मूल्य गमावतात. याचा मुकाबला करण्यासाठी तुम्ही अल्प-मुदतीचे पर्याय किंवा नियमित पोर्टफोलिओ पुनर्संतुलन यांसारख्या वेळेच्या क्षयासाठी कारणीभूत असलेल्या धोरणांचा वापर करण्याचा विचार करा.
Table of contents [Show]
किंमतीच्या हालचालीचा अभाव (कमी अस्थिरता):
पर्याय अस्थिरतेवर भरभराटीस येतात आणि जेव्हा अंतर्निहित मालमत्तेमध्ये महत्त्वाच्या किंमतींच्या हालचाली नसतात तेव्हा Option Buyers कठीण परिस्थित शोधू शकतात. अस्थिरतेचे भांडवल करणारे धोरणे निवडणे जसे की Straddle किंवा Strangles हे कमी अस्थिरतेच्या कालावधीत प्रवेश करण्यास मदत करू शकतात.
स्ट्राइक किंमत (पैशाच्या बाहेर) साध्य न करणे:
पर्यायांची नफा स्ट्राइक किमतीपर्यंत पोहोचणाऱ्या मूळ मालमत्तेवर अवलंबून असते. असे न झाल्यास पर्याय निरर्थक कालबाह्य होतात. परिभाषित धोरणांची अंमलबजावणी करणे जसे की उभ्या Spreads तसेच संभाव्य तोटा मर्यादित करून आणि जास्तीत जास्त साध्य नफा परिभाषित करून सुरक्षा जाळे प्रदान करते.
उच्च Premium संभाव्य नफा कमी करू शकतात. Premium खर्चावर परिणाम करणाऱ्या घटकांचा काळजीपूर्वक विचार करणे जसे की अस्थिरता आणि कालबाह्य होण्याची वेळ महत्त्वपूर्ण आहे. Options साठी जास्त पैसे देण्याचे टाळण्यासाठी तुमच्या जोखीम सहिष्णुता आणि बाजाराच्या दृष्टिकोनाशी जुळणार्‍या धोरणांची निवड करा.
व्यवहार खर्च:
Options trading मध्ये transaction cost चा समावेश होतो जो नफा कमी करू शकतो. याचा मुकाबला करण्यासाठी, किफायतशीर ब्रोकरेज प्लॅटफॉर्मची निवड करा आणि व्यापाराची व्यवहार्यता ठरवताना व्यवहार खर्चाच्या परिणामाचा विचार करा.
अनपेक्षित घटना:
बाजारातील अचानक घडणा-या घटनांमुळे किमतीत तीक्ष्ण वाढ होऊ शकते, खरेदीदारांना सावधगिरी बाळगण्याचे पर्याय मिळू शकतात. माहिती मिळवा आणि अनपेक्षित घडामोडींना प्रतिसाद म्हणून त्वरीत व्यवहार समायोजित करण्यासाठी किंवा बाहेर पडण्यासाठी तयार रहा.
Options ना निरर्थक कालबाह्य होण्यास अनुमती दिल्याने संपूर्ण नुकसान होऊ शकते. Trade मधून बाहेर पडण्यासाठी शिस्तबद्ध दृष्टीकोन लागू करा विशेषत: जेव्हा Options पैशाच्या बाहेर असतात, तेव्हा उर्वरित मूल्य वाचवण्यासाठी आणि तोटा कमी करण्यासाठी.
स्पष्ट धोरणाचा अभाव:
Options trading साठी चांगल्या-परिभाषित धोरणाची आवश्यकता असते. स्पष्ट योजना, निर्गमन धोरण आणि जोखीम व्यवस्थापन उपाय स्थापित करून आवेगपूर्ण निर्णय टाळा. हे भावनिक निर्णय घेण्याचा प्रभाव कमी करणार्‍या व्यापारासाठी पद्धतशीर दृष्टीकोन सुनिश्चित करते.
नुकसान कमी करणे:
पर्याय खरेदी करताना तोटा कमी करण्यासाठी, खालील धोरणांचा विचार करा:
स्थान आकार:
जोखीम सहिष्णुता आणि एकूण पोर्टफोलिओ आकारावर आधारित योग्य स्थान आकार निश्चित करा.
Stop-loss ऑर्डर वापरा:
संभाव्य तोटा मर्यादित करून किंमती तुमच्या विरोधात गेल्यास आपोआप व्यवहारातून बाहेर पडण्यासाठी stop-loss ऑर्डर लागू करा.
Risk-Defining Strategies:
संभाव्य तोटा कमी करण्यासाठी Vertical Spread, Iron Condors यांसारख्या Risk-Defining धोरणांचा स्वीकार करा.
उघडे पर्याय टाळा:
संभाव्य तोटा भरून काढण्यासाठी आणि जोखीम व्यवस्थापित करण्यासाठी खरेदी आणि विक्री या दोन्ही पर्यायांचा समावेश असलेल्या धोरणांना चिकटून रहा.
निरीक्षण आणि समायोजित करा:
सतत पर्याय Positions चे निरीक्षण करा आणि बदलत्या बाजार परिस्थितीला प्रतिसाद म्हणून व्यवहार समायोजित करण्यासाठी किंवा बाहेर पडण्यासाठी तयार रहा.
निहित अस्थिरता:
निहित अस्थिरता पातळीकडे लक्ष द्या आणि त्यानुसार तुमची रणनीती समायोजित करा. उच्च अस्थिरतेमध्ये पर्याय विका आणि कमी अस्थिरतेमध्ये खरेदी करा.
वेळेचे व्यवस्थापन:
वेळेचा क्षय लक्षात ठेवा आणि जर ते पैसे नसतील तर ते कालबाह्य होईपर्यंत होल्डिंग पर्याय टाळा.
अटकळ टाळा:
भावनांवर किंवा अनुमानावर अवलंबून न राहता विश्लेषणावर आधारित माहितीपूर्ण निर्णय घ्या.
कोणतीही रणनीती निर्दोष यशाची हमी देत नसली तरी पर्यायांची सूक्ष्म समज, जोखीम व्यवस्थापन तंत्र आणि धोरणात्मक निर्णय घेणे तसेच नुकसानाची शक्यता लक्षणीयरीत्या कमी करू शकते. रेखांकित धोरणांचा समावेश करून गुंतवणूकदार आत्मविश्वासाने Option trading च्या गुंतागुंतीकडे नेव्हिगेट करू शकतात आणि फायदेशीर परिणाम साध्य करण्याच्या त्यांच्या शक्यता वाढवू शकतात.
